En este momento estás viendo Análisis técnico que representa la psicología del mercado

Los principios de la psicología del mercado sustentan todos los indicadores técnicos, por lo que una buena comprensión del comportamiento de la multitud es crucial para comprender los conceptos básicos de ciertos indicadores técnicos. La psicología del mercado es difícil de predecir, pero existen algunos indicadores fiables que facilitan a los inversores la publicación de cambios de dirección.

Conclusiones clave

  • La varianza de convergencia de la media móvil (MACD) refleja el cambio de consenso entre la tendencia alcista y la bajista.
  • El sistema de orientación utiliza líneas de guía para mostrar si hay tendencias alcistas o bajistas, incluido el indicador direccional promedio (ADX).
  • El impulso y la tasa de cambio (RoC) reflejan el sentimiento y la probabilidad de picos o picos al comparar los niveles de precios actuales con un consenso de precios anterior.
  • La tasa de cambio suave observa el consenso promedio actual frente al consenso de puntos anterior.
  • Williams% R evalúa los precios finales contra el rango de precios de cierre reciente; el estocástico analiza los precios finales frente al rango; el índice de fuerza relativa (RSI) analiza los precios en un rango de siete o nueve días.
  • El volumen total de acciones habla de la convicción y el estado emocional de los operadores, ya que a menudo se dice que un volumen moderado se correlaciona con menos volatilidad y un volumen más alto a menudo se asocia con una mayor volatilidad.

MACD

La varianza de convergencia de la media móvil (MACD) es una herramienta que mide los cambios en el consenso de optimismo a bajista, y viceversa. Al extender el MACD subyacente a un nivel más profundo, obtenemos el histograma MACD, que en realidad es una herramienta para determinar la diferencia entre el consenso de valor a largo y corto plazo. La medida rastrea la diferencia entre la línea rápida MACD (consenso a corto plazo) y la línea de señal lenta (consenso a largo plazo).

Los participantes del mercado utilizan indicadores técnicos seleccionados para comprender mejor la psicología y el comportamiento del mercado.

El sistema de orientación

El sistema de orientación fue desarrollado por J. Welles Wilder, Jr. como una forma de identificar tendencias que son lo suficientemente fuertes como para ser indicadores válidos y útiles para los traders. Las líneas de guía se construyen para determinar si las tendencias son alcistas o bajistas: cuando una guía positiva está por encima de la línea negativa, los operadores alcistas ganan más fuerza (y reciben una señal alcista). El escenario opuesto indica tendencia bajista. El indicador direccional promedio (ADX), que aumenta a medida que aumenta el diferencial entre las líneas positivas y negativas, es más revelador. A medida que aumenta el ADX, las inversiones rentables continúan fortaleciéndose y los perdedores se debilitan; además, es probable que esta tendencia continúe.

Momento y tasa de cambio (RoC)

Los indicadores de impulso miden los cambios en el optimismo o la desesperación de las masas comparando el consenso de valor (precio) actual con el consenso de valor anterior. Momentum y RoC son medidas específicas que comparan los precios reales: cuando los precios suben pero el impulso o la tasa de cambio cae, es probable que se acerque un pico. Si alcanzan nuevos precios altos pero el impulso o el RoC alcanza un pico más bajo, se logra una señal de venta. Estas reglas también se aplican en el otro caso, cuando los precios bajan o se alcanzan nuevos mínimos.

Tasa de cambio suavizada

La tasa de cambio relajada compara el promedio móvil exponencial promedio de hoy (promedio de consenso) con el consenso promedio de algún punto en el pasado. La tasa de cambio relajada es solo una versión mejorada del indicador de impulso del RoC; su objetivo es mitigar el potencial libre de errores del RoC al determinar la visión alcista o bajista del mercado.

Williams% R (Wm% R)

Wm% R, una medida que se centra en los precios de cierre, compara el precio de cierre de cada día con un rango de valor acordado recientemente (rango de precios de cierre). Si, en un día determinado, los alcistas pueden llevar al mercado al tope de su rango recientemente, Wm% R emite una señal alcista, y se emite una señal bajista si un bajista puede empujar al mercado al fondo de su abarcar.

Estocásticos

Al igual que Wm% R, los estocásticos miden los precios finales frente a un rango. Si los alcistas suben los precios durante el día, pero no pueden llegar cerca de la parte superior del rango, el estocástico baja y se emite una señal de venta. Lo mismo también es cierto si un bajista empuja los precios hacia abajo pero no puede acercarse al mínimo, en cuyo caso se emite una señal de compra.

Índice de fuerza relativa (RSI)

El RSI mide la psicología del mercado de una manera que es esencialmente similar a la psicología de Wm% R. El RSI casi siempre se mide con una computadora, generalmente en un rango de siete o nueve días, produciendo un resultado numérico entre 0 y 100 que se centra en más de posiciones de posicionamiento generalizadas o sobrecompra; por lo tanto, el RSI da una señal alcista o bajista, respectivamente.

Volumen

El volumen total de acciones negociadas es una excelente manera de descubrir la psicología del mercado. El volumen es realmente una medida de los inversores estado emocional: Si bien una explosión de volumen causará un dolor repentino para las inversiones no programadas y un júbilo inmediato para aquellos que han realizado inversiones prudentes, es poco probable que los números bajos den como resultado una respuesta emocional significativa.

Las tendencias más duraderas suelen ocurrir cuando el sentimiento es más bajo. Cuando el volumen es moderado y los cortos y largos no tienen una sensación y sensación de largo, se puede esperar razonablemente que la tendencia continúe hasta que cambie el sentimiento del mercado. En una tendencia a más largo plazo como esta, los pequeños cambios de precio hacia arriba o hacia abajo no evitan mucha emoción y, por lo general, incluso una serie de pequeños cambios del día a día (suficientes para crear una gran tendencia gradual) no generan emociones grandes reacciones .

En el caso de las ventas en corto, un repunte del mercado puede eliminar a aquellos con posiciones cortas, lo que a su vez cubrirá y posteriormente empujará el mercado al alza. El mismo principio es cierto por otro lado: cuando las distancias ceden y disminuyen, la caída atrae inversiones más oportunas. En el nivel más básico del tamaño del mercado, los inversores a corto y largo plazo que pierden dinero, que dejan sus trabajos juntos, son los principales impulsores de las tendencias de volumen significativas.