¿Qué es una anualidad indexada?
Una anualidad indexada es un tipo de contrato de anualidad que paga una tasa de interés basada en el desempeño de un índice de mercado específico, como el S&P 500. Se diferencia de las anualidades fijas, que pagan una tasa de interés fija, y las anualidades variables, que basan su tasa de interés de una cartera.valor seleccionado por el propietario de la anualidad. Las anualidades indexadas a veces se denominan anualidades indexadas o índices fijos.
Conclusiones clave
- Una anualidad indexada paga una tasa de interés basada en un determinado índice de mercado, como el S&P 500.
- Las anualidades indexadas permiten a los compradores aprovechar cuando los mercados financieros funcionan bien, a diferencia de las anualidades fijas, que pagan una tasa de interés fija independientemente.
- Sin embargo, ciertas disposiciones de estos contratos pueden limitar el potencial de subida a una parte del aumento del mercado.
Cómo funcionan las anualidades indexadas
Las anualidades indexadas brindan a sus propietarios, o anualidades, la oportunidad de obtener rendimientos más altos que las anualidades fijas cuando los mercados financieros funcionan bien. Por lo general, brindan cierta protección contra las caídas del mercado.
La tasa de una anualidad indexada se calcula en función de la ganancia año tras año en el índice o su ganancia mensual promedio durante un período de 12 meses.
Aunque las anualidades indexadas están vinculadas al rendimiento de un índice en particular, la anualidad de beneficio total no necesariamente tiene ningún aumento en ese índice. Una razón es que las anualidades indexadas a menudo establecen límites en la ganancia esperada en un cierto porcentaje, comúnmente conocido como «tasa de participación».La tasa de participación puede ser tan alta como el 100%, lo que significa que se acredita toda la ganancia, o tan baja como el 25%. La mayoría de las anualidades indexadas ofrecen una tasa de participación de entre el 80% y el 90%, al menos en los años iniciales del contrato.
Si el índice bursátil ganó un 15%, por ejemplo, una tasa de participación del 80% se traduce en un rendimiento acreditado del 12%. Muchas anualidades indexadas ofrecen una alta tasa de participación durante el primer año o dos, después de lo cual cambia la tasa a la baja.
Límites de rendimiento y tasas
La mayoría de los contratos de anualidades indexadas incluyen un límite de rendimiento o tasas que pueden limitar aún más la cantidad acreditada a la cuenta de acumulación. Un límite de tasa del 7%, por ejemplo, limita el rendimiento acreditado al 7% independientemente de cuánto haya logrado el índice bursátil. Los límites de las tasas suelen oscilar entre un 15% y un 4% y están sujetos a cambios.
En el ejemplo anterior, la ganancia del 15% reducida por una tasa de participación del 80% se reduciría al 12% si el contrato de anualidad especifica un límite de tasa del 7%.
Si está comprando una anualidad indexada, pregunte acerca de su «tasa de participación» y sus límites de tasa. Ambos pueden reducir sus ganancias potenciales de cualquier aumento en los mercados.
En los años en que el índice bursátil baja, la compañía de seguros acredita la cuenta con una tasa de rendimiento mínima. Una tasa de garantía mínima típica es de alrededor del 2%. Algunos pueden ser tan bajos como 0% o tan altos como 3%.
Valores ajustados
A intervalos específicos, la aseguradora ajustará el valor de la cuenta para dar cuenta de cualquier ganancia que haya ocurrido en ese período de tiempo. El valor del principal, garantizado por la aseguradora, no disminuye a menos que el titular de la cuenta retire. Las aseguradoras utilizan varios métodos diferentes para ajustar el valor de la cuenta, como un reinicio año tras año o punto a punto, que incluye devoluciones por valor de dos años o más.
Al igual que con otros tipos de anualidades, el propietario puede comenzar a recibir ingresos regulares anulando el contrato y ordenando a la aseguradora que comience la fase de pago.
