Arrendamiento operativo

¿Qué es un arrendamiento operativo?

Un arrendamiento operativo es un contrato que permite el uso de un activo pero no implica la propiedad del activo. Los arrendamientos operativos se consideran una forma de financiación fuera de balance, lo que significa que un activo arrendado y los pasivos relacionados (es decir, pagos de alquiler futuros) no se incluyen en el balance de una empresa. Históricamente, los arrendamientos operativos han permitido a las empresas estadounidenses mantener miles de millones de dólares en activos y pasivos en su balance, manteniendo baja su relación deuda-capital.

Comprensión de los arrendamientos operativos

Para ser clasificado como un arrendamiento operativo, el arrendamiento debe cumplir con ciertos requisitos bajo los principios de contabilidad generalmente aceptados (GAAP) que lo eximen de ser registrado como un arrendamiento de capital. Las empresas deben probar cuatro criterios, pruebas de «línea blanca», que determinan si los contratos de alquiler deben registrarse como arrendamientos operativos o de capital. Las reglas GAAP actuales requieren que las empresas traten los arrendamientos como arrendamientos de capital:

• Existe una transferencia de propiedad al arrendatario al final del arrendamiento;
• El contrato de arrendamiento tiene una opción de compra ventajosa;
• La vida del arrendamiento excede el 75% de la vida económica del activo; o,
• El valor presente (PV) de los pagos de arrendamiento supera el 90% del valor justo de mercado del activo.

Si no se cumple alguna de estas condiciones, el arrendamiento debe clasificarse como operativo. El Servicio de Impuestos Internos (IRS) puede reclasificar un arrendamiento operativo como un arrendamiento de capital para rechazar los pagos del arrendamiento como una deducción, aumentando así la renta imponible y la obligación tributaria de la empresa.

Los activos arrendados bajo arrendamientos operativos generalmente incluyen bienes raíces, aeronaves y equipos con una vida útil prolongada, como vehículos, equipos de oficina y maquinaria específica de la industria.

Consideraciones Especiales

A partir del 15 de diciembre de 2018, FASB revisó sus reglas controlar la contabilidad de los arrendamientos. De manera significativa, el estándar ahora requiere que todos los arrendamientos, con la excepción de los arrendamientos a corto plazo de menos de un año, deben capitalizarse. Otros cambios incluyen:

• Existe una diferencia en la prueba de la línea blanca que ayuda a determinar si un arrendatario tiene derecho a controlar el activo reconocido.
• Existe una nueva definición de costos indirectos que probablemente capitalizarán menos costos indirectos.
• Según la nueva regla, para realizar una venta o arrendamiento posterior, la transferencia del activo debe cumplir con ciertos requisitos de reconocimiento de ingresos.
• La nueva regla requiere que un número significativo de nuevos estados financieros, tanto cuantitativos como cualitativos, sean revelados a ambas partes.

Arrendamiento operativo vs Arrendamiento de capital

Los tratamientos contables de los US GAAP para los arrendamientos operativos y de capital son diferentes y pueden tener un impacto significativo en los impuestos comerciales. El arrendamiento operativo se trata como alquiler; los pagos por arrendamiento se tratan como gastos operativos. Los activos en arrendamiento no se registran en el balance de la empresa; se cargan a la cuenta de resultados. Como tales, afectan los ingresos operativos y los ingresos netos. Otras características incluyen:

• Propiedad: Retenido por un arrendador durante y después del plazo del contrato de arrendamiento.
• Opción de compra de ganga: No puede haber ninguna opción de compra ventajosa.
• Término: Menos del 75% de la vida económica estimada del activo.
• Valor inmediato: El PV de los pagos de arrendamiento es menos del 90% del valor justo de mercado del activo.
• Contabilidad: Sin riesgo de propiedad. Pagos considerados gastos operativos; que se muestra en el estado de pérdidas y ganancias (P&L) del balance.
• Impuesto: Arrendatario considerado alquilado; pago de arrendamiento que se trata como un costo de alquiler.
• Riesgos / beneficios: Derecho a usar únicamente. Los riesgos / beneficios permanecen con el arrendador. El arrendatario paga los costos de mantenimiento.

En contraste, un arrendamiento de capital es más como un préstamo o propiedad a largo plazo. El activo se trata como propiedad del arrendatario y se registra en el balance. Los arrendamientos de capital se tratan como deuda. Se deprecian con el tiempo e incurren en gastos por intereses. Otras características incluyen:

• Propiedad: La transferencia al arrendatario puede tener lugar al final del plazo del arrendamiento.
• Opción de compra de ganga: Permite al arrendatario comprar un activo por menos del valor justo de mercado.
• Término: Representa o supera el 75% de la vida útil estimada del activo.
• Valor inmediato: El valor actual de los pagos por arrendamiento representa el 90% del costo subyacente del activo.
• Contabilidad: Un arrendamiento se consideró un activo (activo arrendado) y un pasivo (pagos por arrendamiento). Los pagos se muestran en el balance general.
• Impuesto: mar el propietario, el arrendatario reclama el costo de depreciación y el costo de los intereses.
• Riesgos / beneficios: Transferido al arrendatario. El arrendatario paga el mantenimiento, el seguro y los impuestos.