En este momento estás viendo Cómo determinar el precio de los fondos mutuos

Los fondos mutuos son bastante transparentes. Puede averiguar fácilmente qué acciones hay en un fondo mutuo buscando en línea. Muchos sitios financieros enumeran las tenencias de los fondos. Estos sitios ofrecen un precio de acción, a menudo llamado unidad, y puede obtenerlo fácilmente si también utiliza un corredor de descuentos en línea.

Las operaciones de fondos mutuos pueden tener diferentes cargos y tarifas. Algunos fondos tienen un cargo o carga de venta, que son tarifas que paga para comprar o vender acciones en el fondo, como pagar una comisión por una operación. Estos pueden tomar la forma de pagos iniciales (carga inicial) o tarifas que paga cuando vende acciones (cargo por ventas diferido contingente).

Conclusiones clave

  • El método más común para determinar el precio de un fondo mutuo es calcular o comparar su NAV o valor liquidativo.
  • El precio de compra de un fondo mutuo está determinado por el valor liquidativo del día anterior.
  • La única forma de obtener el precio exacto que necesita es comprar un fondo cotizado en bolsa en lugar de un fondo mutuo. De lo contrario, los cambios en el NAV pueden afectar el precio de compra de su fondo.

Valor liquidativo

La forma más fácil de averiguar el precio de un fondo mutuo es mirar su valor liquidativo. NAV es el valor total de los activos de los fondos mutuos, menos todos los pasivos. Muchos fondos mutuos utilizan este número para determinar el precio de las unidades interactivas del fondo. Cuando compra y vende fondos mutuos, generalmente lo hace con el NAV.

Cambios en el valor liquidativo

Para la mayoría de los fondos mutuos, el NAV se calcula diariamente ya que hay muchas acciones diferentes en una cartera de fondos mutuos. Debido a que el precio de cada una de estas acciones puede fluctuar con frecuencia durante el día, es difícil determinar el valor exacto de un fondo mutuo. Entonces, las compañías de fondos mutuos han optado por valorar su cartera una vez al día, y este es el precio al que los inversores deben comprar y vender el fondo mutuo todos los días. La técnica de valoración precisa puede variar de un fondo a otro porque algunos pueden utilizar un promedio de los últimos tres precios negociados. Sin embargo, cada fondo mutuo organiza una valoración de su NAV una vez al día.

Tu precio real

Cuando compra o canjea un fondo mutuo, interactúa directamente con el fondo, pero con fondos y acciones negociados en bolsa, está operando en el mercado secundario, según Fidelity Investments. A diferencia de las acciones y los ETF, los fondos mutuos solo se negocian una vez al día, después de que los mercados cierren a las 4 en ET.

Si ingresa a una operación para comprar o vender acciones de un fondo mutuo, su operación se ejecutará al siguiente valor de activo neto disponible, calculado después del cierre del mercado y generalmente publicado alrededor de 6 en ET. Este precio puede ser más alto o más bajo que el último VL del día anterior.

Cómo obtener el precio exacto que necesita

En el caso de un fondo cotizado en bolsa (ETF), que es un fondo indexado que cotiza como una acción, el NAV se determina primero de la misma manera que para las acciones. Los compradores y vendedores hacen ofertas sobre acciones, y el precio sube y baja minuto a minuto. Puede realizar una orden limitada, que se ejecutará cuando el precio de las acciones de la Fundación sea igual o inferior a su precio límite.

Debe tener en cuenta que un ETF no es un fondo mutuo. Son similares, en el sentido de que las dos monedas agrupan el dinero de los inversores, pero las acciones de la Fundación se negocian como acciones, lo que significa que el precio cambiará rápidamente.

La línea de base

Si bien es fácil obtener el precio de un fondo mutuo, la verdad es que nadie sabe cuánto vale cuando se ejecuta su orden de compra. Descubrirás al día siguiente para qué lo compraste. La única forma de obtener el precio que desea es comprar un fondo cotizado en bolsa en lugar de un fondo mutuo.