Cómo funciona el sistema SWIFT

SWIFT para transferencia electrónica de fondos

¿Necesitas transferir dinero al exterior? Hoy en día, es fácil ingresar a un banco y transferir dinero a cualquier parte del mundo, pero ¿cómo sucede esto? Detrás de la mayoría de las transferencias internacionales de dinero y seguridad se encuentra el sistema de la Asociación Mundial de Telecomunicaciones Financieras Interbancarias (SWIFT). SWIFT es una gran red de mensajería utilizada por bancos y otras instituciones financieras para enviar y recibir información de forma rápida, precisa y segura, como guías de transferencia de dinero.

Más de 11.000 instituciones miembros de SWIFT enviaron más de 35 millones de transacciones por día a través de la red en 2020. La organización registró 42,5 millones de mensajes por día en el año hasta la fecha (YTD) en marzo de 2021. El tráfico creció un 9,8% en comparación con el mismo período del año anterior.

En este artículo, exploramos qué hace SWIFT, cómo funciona y cómo genera dinero.

Dentro de una transacción SWIFT

SWIFT es una red de mensajería utilizada por las instituciones financieras para transmitir de forma segura información e instrucciones a través de un sistema estandarizado de códigos.

SWIFT asigna un código único a cada organización financiera que tiene ocho caracteres o 11 caracteres de longitud. El código se conoce indistintamente como código de identificación bancaria (BIC), código SWIFT, SWIFT ID o código ISO 9362. Para comprender cómo se asigna el código, echemos un vistazo al banco italiano UniCredit Bank, que tiene su sede en Milán. Tiene el código SWIFT de 8 caracteres UNCRITMM.

• Los primeros cuatro caracteres: código de institución (UNCR para UniCredit Bank)
• Los siguientes dos caracteres: código de país (IT para el país en Italia)
• Los siguientes dos caracteres: el código de ubicación / ciudad (MM para Milán)
• Los últimos tres caracteres: opcionales, pero utilizados por las organizaciones para asignar códigos a sucursales individuales.

Suponemos que un cliente de una sucursal de Bank of America (BAC) en Nueva York quiere enviar dinero a su amigo que está realizando operaciones bancarias en la sucursal de UniCredit Bank en Venecia. Un cliente de Nueva York puede ingresar a su sucursal de Bank of America con el número de cuenta de su amigo y el código SWIFT exclusivo de UniCredit Bank para su sucursal de Venecia.

Bank of America enviará un mensaje SWIFT de transferencia de pago a la sucursal de UniCredit Bank a través de una red SWIFT segura. Tan pronto como Unicredit Bank reciba un mensaje SWIFT sobre el pago recibido, compensará y acreditará el dinero en la cuenta de un amigo italiano.

Tan poderoso como es SWIFT, tenga en cuenta que es solo un sistema de mensajería. SWIFT no tiene fondos ni valores, ni administra cuentas de clientes.

El mundo antes de SWIFT

Antes de SWIFT, Telex era la única forma de confirmar mensajes para transferencias de fondos internacionales. Telex bloqueó baja velocidad, problemas de seguridad y formato de mensaje gratuito. Es decir, Telex no tenía un sistema de código unificado como SWIFT para nombrar bancos y describir transacciones. Los remitentes de télex tenían que describir cada transacción en frases que luego el receptor interpretaba y ejecutaba. Esto resultó en muchos errores humanos.

Para evitar estos problemas, el sistema SWIFT se estableció en 1973. Seis grandes bancos internacionales crearon una asociación cooperativa para operar una red global que entregaría mensajes financieros de manera segura y oportuna.

¿Por qué SWIFT es dominante?

Según la London School of Economics, «el apoyo a una red compartida … comenzó a adquirir forma institucional … a finales de la década de 1960, con la llegada de la Société Financière Européenne (SFE, un consorcio de seis grandes bancos con sede en Luxemburgo). y París, inició un ‘proyecto de transferencia de mensajes’ «.

SWIFT se estableció en 1973 con 239 bancos en 15 países. Para 1977, se había expandido a 518 instituciones en 22 países.

Si bien existen otros servicios de mensajería como Fedwire, Ripple y Clearing House Interbank Payment System (CHIPS), SWIFT continúa manteniendo su posición dominante en el mercado. Su éxito se atribuye a la forma en que agrega continuamente nuevos códigos de mensajes para transmitir diversas transacciones financieras.

Si bien SWIFT comenzó principalmente con instrucciones de pago simples, ahora envía mensajes para una amplia gama de acciones, incluidas transacciones de valores, transacciones de tesorería, transacciones comerciales y transacciones del sistema. Casi el 50% del tráfico SWIFT sigue siendo para mensajería basada en pagos, el 47% se relaciona con transacciones de seguridad y el tráfico restante fluye hacia transacciones de tesorería, comercio y sistemas.

¿Quién usa SWIFT?

Inicialmente, la red fue diseñada por los fundadores de SWIFT para facilitar la comunicación de la Tesorería y las transacciones de corresponsal único. La solidez del diseño del formato de mensaje permitió una escalabilidad masiva a través de la cual SWIFT se expandió gradualmente para brindar servicios a:

• Bancos
• Instituciones de bolsa y casas de negociación
• Agentes de valores
• Empresas de gestión de activos
• Casas de compensación
• Depósitos
• Intercambios
• Casas de negocios corporativos
• Agentes del mercado de tesorería y proveedores de servicios
• Corredores de divisas y dinero

Servicios ofrecidos por SWIFT

El sistema SWIFT proporciona muchos servicios que ayudan a las empresas y a las personas a realizar transacciones comerciales precisas y sin problemas. Algunos de los servicios ofrecidos se enumeran a continuación.

Solicitud

Los enlaces SWIFT permiten el acceso a una variedad de aplicaciones, incluida la comparación de instrucciones en tiempo real para transacciones de tesorería y divisas, infraestructura del mercado bancario para procesar instrucciones de pago entre bancos e infraestructura del mercado de valores para procesar instrucciones de compensación y liquidación de pagos, valores, divisas y transacciones de derivados.

Información de negocios

SWIFT introdujo recientemente cuadros de mando y utilidades de informes que permiten a los clientes obtener información dinámica y en tiempo real sobre la supervisión de mensajes, la actividad, el flujo comercial y los informes.Los informes permiten el filtrado según la región, el país, los tipos de mensajes y los parámetros relacionados.

Servicios de cumplimiento

Dirigido a los servicios de cumplimiento de delitos financieros, SWIFT proporciona informes y servicios públicos como Know Your Customer (KYC), Sanctions y Anti-Money Laundering (AML).

Soluciones de mensajería, conectividad y software

El núcleo del negocio de SWIFT es proporcionar una red segura, confiable y escalable para el movimiento fluido de mensajes. A través de sus diversos centros de mensajería, software y conexiones de red, SWIFT ofrece una multitud de productos y servicios que permiten a sus clientes finales enviar y recibir mensajes transaccionales.

¿Cómo gana dinero SWIFT?

SWIFT es una asociación cooperativa propiedad de sus miembros.Los miembros se clasifican en clases según la propiedad de las acciones.Cada miembro paga una tarifa de membresía única más cargos de soporte anuales que varían según las clases de miembros.

SWIFT también cobra a los usuarios por cada mensaje según el tipo y la duración del mensaje. Estos cargos también varían según el tamaño del uso del banco; Existen diferentes conjuntos de cargos para los bancos que generan diferentes cantidades de mensajes.

Además, SWIFT ha lanzado servicios adicionales. Estos están respaldados por un largo historial de datos en poder de SWIFT. Estos incluyen información comercial, datos de referencia y servicios de cumplimiento y ofrecen otras fuentes de ingresos para SWIFT.

Desafíos para SWIFT

La mayoría de los clientes de SWIFT tienen grandes volúmenes de transacciones, por lo que no resulta práctico introducir instrucciones manualmente. La necesidad de automatización para crear, procesar y transmitir mensajes SWIFT está creciendo. Sin embargo, esto conlleva un aumento de los costos operativos y los gastos generales.

Si bien SWIFT ha logrado proporcionar software para la automatización, eso también tiene un costo. Es posible que SWIFT deba aprovechar estas áreas problemáticas para la mayoría de su base de clientes. Las soluciones automatizadas dentro de este espacio podrían introducir una nueva fuente de ingresos para SWIFT y mantener a los clientes comprometidos a largo plazo.

La línea de base

SWIFT ha conservado su posición dominante en el procesamiento global de mensajes transaccionales. Recientemente se ha embarcado en otras áreas, como ofrecer informes y utilidades de datos para inteligencia empresarial, lo que demuestra su voluntad de seguir siendo innovador. A corto y medio plazo, SWIFT parece poder tomar el control del mercado.