¿Qué es un contrato de dotación modificado?
Un contrato de dotación modificado (MEC) es una calificación fiscal de una póliza de seguro de vida cuyas primas acumuladas exceden los límites de la ley fiscal federal. La estructura tributaria y la clasificación de la póliza del IRS cambian después de que su póliza de seguro de vida se transforma en un contrato de dotación modificado.
Conclusiones clave
- Un contrato de dotación modificado (MEC) es el término dado a una póliza de seguro de vida que ha excedido los límites de la ley tributaria federal de financiamiento.
- La póliza debe fallar la prueba de siete pagos de la Ley de Ingresos Técnicos y Misceláneos de 1988 (TAMRA).
- La tributación de retiros bajo el MEC es similar al impuesto de retiro de anualidad no calificado.
Comprensión del contrato de dotación modificado (MEC)
Un contrato de dotación modificado (MEC) es el término dado a una póliza de seguro de vida que ha excedido los límites de la ley tributaria federal de financiamiento. Es decir, el IRS ya no considera que este sea un contrato de seguro de vida. El cambio de clasificación se produjo para abordar el uso de la designación «seguro de vida» con fines de evasión fiscal.
Específicamente, el IRS considera una póliza de seguro de vida como un MEC si cumple con tres criterios:
- La póliza se hace a partir del 20 de junio de 1988.
- Debe cumplir con la definición legal de una póliza de seguro de vida.
- La póliza debe fallar la prueba de 7 pagos de la Ley de Ingresos Técnicos y Misceláneos de 1988 (TAMRA).
La prueba de los siete pagos determina si el monto total de las primas pagadas en una póliza de seguro de vida, dentro de los primeros siete años, excede lo necesario para que la póliza se considere pagada en el plazo de siete años. Las pólizas se hacen MEC donde las primas pagadas a la póliza exceden el monto adeudado dentro de ese plazo de siete años.
El IRS requiere que una póliza de seguro de vida se adhiera a un conjunto estricto de criterios para calificar como MEC.
Las pólizas de seguro de vida suscritas antes del 20 de junio de 1988 no están sujetas al pago de primas por encima del dinero permitido por las leyes federales. Sin embargo, la renovación de una póliza de seguro de vida anterior después de esta fecha se considera nueva y debe someterse a una prueba de siete pagos.
Implicaciones fiscales de MEC
La tributación de retiros bajo el MEC es similar al impuesto de retiro de anualidad no calificado. Para retiros antes de los 59 1/2 años de edad, se puede aplicar una penalización por retiro prematuro del 10%. Al igual que con las pólizas de seguro de vida tradicionales, los beneficios por fallecimiento del MEC no están sujetos a impuestos. Las personas que están interesadas en pólizas ricas en inversiones y protegidas por impuestos generalmente compran contratos de dotación modificados y no tienen la intención de hacer retiros de pólizas antes de la muerte.
A diferencia de las pólizas de seguro de vida tradicionales, los impuestos a las ganancias para los retiros de MEC son ingresos regulares según la metodología de contabilidad de última salida (LIFO). Sin embargo, la base de costos dentro del MEC y los retiros no están sujetos a impuestos. Debido al beneficio por fallecimiento libre de impuestos, los MEC son útiles para fines de planificación patrimonial, siempre que el patrimonio pueda cumplir con los criterios de calificación. Además, los titulares de pólizas que no aceptan retiros pueden dar una cantidad significativa de dinero a sus beneficiarios.
