En este momento estás viendo El valor de la vida universal a través de la jubilación

En el caso de los seguros de vida, existen dos categorías básicas: plazo temporal y vida permanente. Una póliza de vida a término trata de proteger los ingresos salariales de una familia, generalmente mientras está en el trabajo. Si el asalariado muere, la póliza paga una suma global, beneficio por fallecimiento, a aquellos designados por el titular de la póliza como beneficiarios. Las pólizas de vida a término se ejecutan por un período designado, aunque pueden renovarse.

El seguro de vida permanente, también conocido como seguro de vida rentable, no está diseñado para expirar dentro de una vida normal. Algunos terminan regularmente cuando el asegurado cumple 100 años. A diferencia de los seguros a plazo fijo, los seguros de vida permanentes ofrecen beneficios por fallecimiento y ahorros, los últimos de los cuales se financian esencialmente con las primas de los asegurados. Las pólizas de vida permanente son más caras que las de vida a término debido a esta parte de la relación calidad-precio. Hay dos tipos de seguro de vida permanente: vida plena y vida universal. De los dos, universal ofrece más oportunidades de inversión que pueden ser una fuente de ingresos de ahorro, especialmente después de la jubilación.

Si va a ver una póliza de seguro como un vehículo de ingresos en la jubilación, debe considerar el valor de esa póliza cuando sea el momento de comenzar a pagarle.

Comprender ambos tipos de vida permanente.

El seguro de vida completo ofrece una prima constante y una acumulación de valor en efectivo garantizada. A cambio, es probable que las primas sean mucho más altas que las del seguro temporal, pero el pago es seguro. Los únicos riesgos: que pague más en comisiones de lo que vale su devolución o que la empresa se declare en quiebra.

La vida universal ofrece más flexibilidad en los costos de las primas, los beneficios por fallecimiento y los ahorros porque las pólizas permiten a los asegurados aprovechar un mercado de valores sólido. Las pólizas de vida universal como vehículo de ingresos para la jubilación fueron muy populares cuando se introdujeron por primera vez en las décadas de 1980 y 1990. Pero una prolongada caída de las tasas de interés elevó mucho más las primas de seguros mensuales, lo que devaluó significativamente el valor monetario de las pólizas universales adquiridas durante ese período.

La realidad de las ganancias de inversión universales de por vida

Cuando se introdujeron por primera vez las pólizas de seguro de vida universal, las pólizas se suscribieron asumiendo tasas de rendimiento del 11% al 15%. Estas políticas no tomaron en cuenta que, al llegar a su fin el siglo XX, las tasas de interés caerían a un dígito, lo que socavaría el crecimiento de la política de valor por dinero. Los asegurados se han visto obligados a pagar las primas de su bolsillo. Si no podían pagar, sus pólizas se volvieron inútiles. Cuando eso sucedió, se enfrentaron a una gran factura de impuestos sobre las sumas que retiraron a lo largo de los años, lo que socavó un punto de venta central para estas políticas.

Pero lo que hace que la vida universal sea tan atractiva como alternativa a la vida completa es su flexibilidad al permitir que el titular de una póliza transfiera fondos entre los componentes de seguro y ahorro de la póliza. Algunas pólizas le permiten elegir cómo se asignarán los fondos en el componente de ahorros, de manera similar a cómo elegiría entre diferentes fondos mutuos para su plan 401 (k).

Préstamos y retiros

A medida que se acumula la relación calidad-precio de los planes de seguro de vida universal, los asegurados pueden pedir prestado. De hecho, el préstamo es la forma más rentable de utilizar estos fondos desde el punto de vista fiscal. «Los valores en efectivo del seguro de vida se pueden encontrar durante la vida del propietario de la póliza de dos maneras: préstamos y retiros», dice Jason Silverberg, autor y planificador financiero certificado de Financial Advantage Associates en Rockville, Maryland. «Puede acceder a su base (lo que ha agregado a la póliza), sin implicaciones fiscales. «Es decir, los fondos retirados de la cuenta generalmente no están sujetos al impuesto sobre la renta, a diferencia de las distribuciones IRA tradicionales de 401 (k).

«Las ganancias, sin embargo, se gravan a las tasas de ingresos normales, a menos que las solicite como préstamo», advierte Silverberg. Es decir, técnicamente no retira fondos de la póliza de seguro; obtendrá un préstamo contra él. Esto no es lo mismo que obtener un préstamo con garantía hipotecaria contra el valor acumulado de su vivienda. Estos préstamos de pólizas de seguro de vida no están sujetos al impuesto sobre la renta. Mientras paga intereses sobre ellos, también puede usar los fondos de la cuenta de valor por dinero para cubrir los pagos de intereses.

Que pasa cuando te jubilas

Otro beneficio clave, además del componente del seguro de vida, es que puede aprovechar su póliza de vida universal para obtener ingresos después de la jubilación. La cuenta recauda valor por dinero dentro de una póliza de seguro libre de impuestos. “Algunas personas utilizan la relación calidad-precio en su póliza de seguro de vida para cerrar la brecha [the year of their] jubilarse a los 70 años cuando pueden obtener el beneficio más alto del Seguro Social «, dice David Wilken, ex presidente de Single Life Sales para Voya Financial. Otros permiten que su póliza venza y generen efectivo más tarde para obtener el mayor beneficio.

“En general, mejor deja que la relación calidad-precio de su póliza de seguro de vida aumente”, dice Wilken. «Planear esperar al menos 15 años es una buena regla general [after you purchase a policy] antes de empezar a aceptar distribuciones. »

El riesgo de seguro caducado

Para generar distribuciones, por supuesto, su póliza de seguro debe tener una buena relación calidad-precio. Eso nunca es un problema con toda la vida, pero las políticas de vida universales se diseñan de otra manera. Obtener una buena relación calidad-precio es una parte importante del mantenimiento de la póliza, no solo las primas que paga. A menudo, con las pólizas de vida universal, el monto de la prima cambia según el desempeño de la parte de inversión de la póliza. Es decir, el valor monetario de la política no es solo para la fuente de ingresos; está ahí para ayudarlo a pagar el seguro, complementar o incluso cubrir completamente sus primas.

Las ganancias sobre el valor en efectivo son muy importantes durante los períodos en que el asegurado toma prestado contra el valor monetario de la póliza. «Si saca demasiado dinero y el costo de la póliza excede la relación calidad-precio», dice Wilken, «es como inundar su casa». Si su póliza de seguro vence, no solo pierde su beneficio por muerte, los fondos que tiene tomados prestados o retirados de la póliza se considerarían ingresos gravables.

Decidir qué es seguro retirar

¿Cómo sabe cuánto puede retirar con seguridad antes o después de la jubilación? Cuando compra una de estas pólizas, los términos se establecerán en lo que insiste la industria de seguros. Este es un documento que destaca las suposiciones hechas para calcular su valor en efectivo esperado, la tasa de interés mensual y otros componentes clave de su póliza.

Eran ilustraciones optimistas e irreales que dejaron a muchos de los primeros titulares de pólizas de vida universal subacuática, a menudo justo cuando confiaban en sus propiedades para ayudarlos a jubilarse.

En un esfuerzo por garantizar diagramas más realistas, la Asociación Nacional de Comisionados de Seguros adoptó una nueva directriz actuarial, AG 49, en 2015 para proporcionar a las compañías de seguros un método más uniforme para calcular las tasas máximas de decoración en productos indexados de seguro de vida universal (IUL). . Dicho esto, a partir de 2019, los reguladores de seguros están cuestionando la precisión y efectividad de estas pautas.

La línea de base

Hay pros y contras en cada plan de seguro de vida. La mejor manera de determinar cuál es mejor para usted es definiendo sus objetivos. Si su objetivo principal es asegurarse de que sus familiares sean atendidos después de su partida, la vida a término puede ser la opción más rentable. Pero si espera utilizar su póliza de seguro de vida para ayudar a financiar su jubilación, la vida duradera es una mejor opción. El hecho de que deba tener una vida plena o una vida universal depende en gran medida de su situación financiera y su tolerancia al riesgo. De todos modos, si su póliza de seguro de vida se redactó hace años y no la ha revisado exhaustivamente recientemente, es posible que deba visitar a su agente de seguros.