En este momento estás viendo Fondos mutuos: ventajas y desventajas

Actualmente, los fondos mutuos son la ruta de inversión más buscada por la mayoría de los inversores, pero antes de invertir en uno, es fundamental comprender las ventajas que ofrecen y las desventajas.

Conclusiones clave

  • Los fondos mutuos son la opción de inversión más popular en los EE. UU.
  • Los beneficios para los inversores incluyen gestión avanzada de carteras, reinversión de dividendos, reducción de riesgos, conveniencia y precios justos.
  • Las desventajas incluyen altas tarifas, ineficiencia fiscal, mala ejecución comercial y la posibilidad de abusos de gestión.

Fondos mutuos: una descripción general

Hay diferentes fondos que cubren diferentes industrias y diferentes clases de activos disponibles. Algunos de los beneficios de este tipo de inversión incluyen gestión avanzada de cartera, reinversión de dividendos, reducción de riesgos, conveniencia y precios justos.

Las desventajas incluyen altas relaciones de costo a ventas, abusos de la administración, ineficiencia fiscal y mala ejecución comercial.

A continuación, se ofrece una descripción general más detallada de los pros y los contras de esta estrategia de inversión.

Beneficios de los fondos mutuos

Hay muchas razones por las que los inversores eligen invertir en fondos mutuos con tanta frecuencia. Analicemos algunos detalles.

Gestión senior de carteras

Cuando compra un fondo mutuo, paga una tarifa de administración como parte de su relación de costos, que se utiliza para contratar a un administrador de cartera profesional que compra y vende acciones, bonos, etc.Este es un precio relativamente pequeño a pagar por obtener asistencia profesional en la gestión de la cartera de inversiones.

Reinversión de dividendos

A medida que se declaran dividendos y otras fuentes de ingresos por intereses para el fondo, se puede utilizar para comprar acciones adicionales en el fondo mutuo, lo que ayudará a que su inversión crezca.

Reducción de riesgos (seguridad)

La reducción del riesgo de la cartera se logra mediante el uso de la diversificación, ya que la mayoría de los fondos mutuos invertirán entre 50 y 200 valores diferentes, según el enfoque. Los fondos mutuos de índices bursátiles mantienen 1,000 posiciones individuales o más en acciones.

Conveniencia y precios justos

Los fondos mutuos son fáciles de comprar y fáciles de entender. Por lo general, tienen inversiones mínimas (alrededor de $ 2,500) y solo se negocian una vez al día al valor liquidativo final (NAV).Esto elimina la volatilidad de los precios durante el día y varias oportunidades de arbitraje practicadas por los traders diarios.

Al igual que con cualquier tipo de inversión, los detalles de su presupuesto, cronograma y objetivos de ganancias determinarán qué opciones de fondos mutuos son las mejores para usted.

Desventajas de los fondos mutuos

Sin embargo, también existen desventajas por ser inversionista en fondos mutuos. A continuación, se ofrece una descripción general más detallada de algunas de esas preocupaciones.

Ratios de costes elevados y tarifas de venta

Si no presta atención a las proporciones de costos de los fondos mutuos y los cargos por ventas, pueden ir de la mano. Tenga mucho cuidado al invertir en fondos con ratios de costes superiores al 1,20%, ya que se consideran los de mayor coste. Tenga cuidado con las tarifas de publicidad 12b-1 y los cargos de venta en general. Hay algunas buenas compañías de fondos que no tienen cargos de venta. Las tarifas reducen el rendimiento general de la inversión.

Manejo del abuso

Es posible que se produzcan aplastamientos, cambios de personal y decoración de escaparates si su gerente abusa de su autoridad. Esto incluye comercio innecesario, reemplazo redundante y venta de los perdedores antes del final del trimestre para liquidar los libros.

Ineficiencia fiscal

Nos guste o no, los inversores no tienen opción sobre los pagos de ganancias de capital en fondos mutuos. Debido a la rotación, los reembolsos, las ganancias y las pérdidas en las tenencias de valores durante el año, los inversores generalmente reciben distribuciones del fondo que son un evento fiscal no regulado.

Aplicación deficiente del comercio

Si realiza su operación de fondo mutuo en cualquier momento antes de la hora límite para su NAV en el mismo día, recibirá el mismo precio NAV final por su compra o venta del fondo mutuo.Para los inversores que buscan tiempos de ejecución más rápidos, tal vez debido a horizontes de inversión cortos, transacciones diarias o tiempos de mercado, los fondos mutuos ofrecen una estrategia de ejecución débil.