¿Qué es el formulario CSS 485A24E?
El término SEC Form 485A24E se refiere a una declaración de registro que las compañías de inversión deben presentar ante la Securities and Exchange Commission (SEC) para cuentas separadas. El formulario presentado de conformidad con la Regla 485 (a) contiene enmiendas efectivas adicionales con acciones adicionales bajo la Regla 24e-2. El propósito del formulario es establecer todos los detalles de las ofertas de valores y la estrategia de inversión de una empresa de inversión.
Conclusiones clave
- El formulario SEC 485A24E se refiere a una declaración de registro que las empresas de inversión deben presentar ante la Comisión de Bolsa y Valores para una cuenta separada.
- Una cuenta separada es una cuenta de inversión administrada de forma privada propiedad de un inversionista que desea que administremos activos individuales.
- La SEC requiere que se registren y regulen cuentas separadas con la supervisión adecuada, ya que pueden involucrar estrategias de inversión muy arriesgadas.
Comprender el formulario CSS 485A24E
Una cuenta separada es una cuenta de inversión administrada de forma privada propiedad de un inversionista que busca administrar un grupo de activos individual. Las cuentas separadas, también conocidas como cuentas administradas por separado, generalmente se abren a través de una empresa de corretaje, un asesor financiero u otra institución financiera. También pueden guardarse en un banco o abrirse a través de una compañía de seguros.
Las personas de alto valor (HNWI) que desean asociarse con administradores de dinero profesionales a menudo lo usan para enfocarse en una estrategia de inversión específica. Un balance general generalmente requiere $ 100,000 para abrir cuentas y, a menudo, se factura según un acuerdo integral. El profesional de inversiones generalmente tiene autoridad sobre el comercio y la frecuencia con la que se realizan.
Los profesionales de la inversión suelen autorizar la actividad comercial en una cuenta separada.
Cuando se abre una cuenta separada, el profesional de inversiones presenta el Formulario 485A24E ante la SEC. La agencia requiere que este tipo de cuentas se registren y regulen con la supervisión adecuada. Esto se debe a que estas cuentas pueden involucrar estrategias de inversión muy arriesgadas y requieren que el titular de la cuenta dé total discreción a su asesor financiero o administrador de cartera.
La presentación del formulario SEC 485A24E no puede presentarse como una presentación de la Ley de Sociedades de Inversión de 1940 únicamente. Esto significa que el prospecto original ya debe estar presentado.
Como se mencionó anteriormente, el formulario describe las ofertas de valores de una empresa de inversión, así como su estrategia de inversión. Hay enmiendas posteriores a la vigencia presentadas de conformidad con la Regla 485 (a) con acciones adicionales bajo 24e-2. Las enmiendas a la presentación se discuten por separado del contenido de la presentación original. Entonces, si un prospecto cambia sustancialmente la estrategia de inversión de una institución financiera, la compañía debe presentar el Formulario 485A24E ante la SEC.
Consideraciones Especiales
La Regla 485 (a) de la Ley de Valores de 1933 establece que una enmienda posterior a la vigencia presentada por una compañía de inversión de administración de capital variable registrada o un fideicomiso de inversión unitario entrará en vigencia el 60ú días después de la presentación. La Regla 24e de la Ley de Sociedades de Inversión de 1940 considera un prospecto revisado para los valores de sociedades de inversión emitidos en virtud de la ley de 1933. El prospecto revisado debe presentarse como una enmienda a la declaración de registro conforme a la ley de 1933.
Formulario CSS 485A24E frente al formulario CSS 485A24F
Ambos formularios CSS 485A24E y 485A24F se utilizan para registrar extractos para cuentas separadas. Sin embargo, el Formulario 485A24F se usa para indicar las enmiendas presentadas de conformidad con la Regla 485 (a) bajo la Regla 24f-2. El formulario describe los valores ofrecidos por una empresa de inversión, junto con una descripción de los fondos, los riesgos asociados, la información de reembolso, los objetivos de inversión, los administradores y otra información relevante. Si el plan de inversión o la lista de valores en la cuenta separada cambia, debe enmendarse usando el Formulario SEC 485A24F.
