En este momento estás viendo Gastar o ahorrar: ¿Debería pagar mi hipoteca o invertir para la jubilación?

Decidir entre eliminar la deuda e invertir para el futuro es una decisión difícil. Para muchas familias, esta opción a menudo se presenta en forma de pagar su hipoteca (probablemente la mayor cantidad de deudas que tendrán) o ahorrar para la jubilación. Ambos son objetivos encomiables, pero ¿cuál debería ser primero?

Conclusiones clave

  • Si va a destinar dinero extra a su hipoteca, por lo general es mejor hacerlo antes, por ejemplo, dentro de los primeros 10 años.
  • También es mejor comenzar a ahorrar para la jubilación anticipada, de modo que pueda obtener los beneficios del interés compuesto durante un período de tiempo más largo.
  • Como regla general, cuanto más joven sea, más debe priorizar sus ahorros para la jubilación sobre su hipoteca.

Pagando su hipoteca primero

Supongamos que finalmente está en casa con una hipoteca que tomó hace años. Es un viaje largo, y está tentado a pagarlo en un pago final y finalmente ser libre y claro, o al menos acelerar sus pagos para que se realicen antes.

Si bien puede ser tentador pagar su hipoteca cerca del final, lo mejor es hacerlo al principio. A pesar de que realiza el mismo pago todos los meses (asumiendo que tiene la proverbial hipoteca de tasa fija a 30 años), la mayor parte de su dinero en esos primeros años se destina a intereses y no hace mucho para reducir el monto principal del préstamo.

Por lo tanto, si realiza pagos adicionales anticipadamente y reduce el capital sobre el que se le cobran intereses, podría estar pagando muchos menos intereses durante la vigencia del préstamo. Los mismos principios de interés compuesto también se aplican a sus inversiones con sus deudas, por lo que al pagar más de su capital anticipadamente, los ahorros se consolidan con el tiempo.

Por el contrario, en los años siguientes, sus pagos se destinan más al principal del préstamo. Su carga de intereses total no disminuirá tan rápidamente si paga más; solo aumentará el valor acumulado de su vivienda más rápido (y acortará el plazo del préstamo en general). No hay nada de malo en ello. Pero buscamos el mejor uso de su dinero.

Así que supongamos que los primeros días todavía son para una hipoteca, dentro de la primera década. Supongamos que tiene un préstamo fijo de $ 200 000 $ 200 000 a una tasa del 4,38%; eso equivale a un cargo por intereses de por vida de $ 159,485 si paga lo normal 12 veces al año. Sin embargo, haga 13 pagos afortunados cada año, ahorrando un total de $ 27,216 en intereses. Si comenzara con $ 200 adicionales cada mes, ahorraría $ 6,000 en 10 años, $ 50,745 en 22½ años, y también habría pagado la hipoteca.

Otras consideraciones hipotecarias

Ahorrar dinero con intereses no es la peor idea del mundo. Pero los intereses hipotecarios no son iguales a otros tipos de deuda. Es deducible de impuestos si enumera las deducciones en su declaración de impuestos sobre la renta. Puede deducir hasta $ 750,000 de su deuda hipotecaria en 2019 (hasta $ 1 millón, si compró la casa antes del 15 de diciembre de 2017). Si necesita algo para reducir lo que le debe a Sam Uncle, puede valer la pena quedarse con la hipoteca.

Si tiene una tasa ajustable u otra hipoteca no estándar, es una ventaja pagar la hipoteca, incluso si es más tarde en el juego y está pagando una porción mayor del capital. La creación de capital en una vivienda que financie un préstamo con tasa ajustable le facilitará refinanciar una hipoteca con tasa fija si alguna vez lo decide.

Además, si los valores de las propiedades inmobiliarias locales se están deteriorando, si las personas en su área no tienen mucho respeto, o incluso la depreciación, en sus hogares, pagar una hipoteca es una forma de hundirse (porque más que el valor de su casa) . Eso puede dificultarle vender la casa, refinanciarla u obtener otro crédito.

Financiando su jubilación primero

Desafortunadamente, si bien es mejor cancelar una hipoteca o reducirla antes, también es mejor comenzar a ahorrar para la jubilación antes. Gracias a los placeres del interés compuesto, un dólar que invierte hoy vale más que un dólar que invierte dentro de cinco o diez años. Esto se debe a que generará intereses, y los intereses generarán intereses, durante un período más largo. Por lo tanto, cada año, si retrasa los ahorros para la jubilación, se verá afectado por una cantidad desproporcionada.

Por esa razón, ahorrar para la jubilación a una edad más temprana suele ser más sensato que para pagar una hipoteca antes.

Por supuesto, las inversiones por sí solas no aumentan; también caen y su desempeño puede fluctuar enormemente con los mercados financieros. Desafortunadamente, los rendimientos no suelen ser tan estables como los pagos de la hipoteca. Pero esa es la razón principal para comenzar a invertir más temprano que tarde. Su cartera tiene más tiempo para recuperarse del transporte en montaña rusa en el mercado. E históricamente, el mercado de valores ha subido a largo plazo.

Pagos hipotecarios adicionales frente a invertir

Suponga que tiene una hipoteca de $ 150 000 a 30 años con una tasa de interés fija del 4,5%. Pagará $ 123,609 en intereses durante la vigencia del préstamo, suponiendo que solo realice el pago mínimo de $ 760 cada mes. Pague $ 948 al mes, $ 188 más, y cancele la hipoteca en 20 años, ahorrando $ 46,000 en intereses.

Ahora, supongamos que invirtió esos $ 188 adicionales cada mes y obtuvo un rendimiento anual promedio del 7%. En 20 años, habría ganado $ 51,000 – $ 5,000 antes de la cantidad que ahorró en intereses – sobre los fondos que donó. Sin embargo, siga depositando esos $ 188 mensuales durante otros 10 años y puede ganar $ 153,420.

Por lo tanto, si bien es posible que no haga una gran diferencia a corto plazo, a largo plazo, probablemente saldrá muy adelante invirtiendo en su cuenta de jubilación.

Recuerde que los intereses hipotecarios son deducibles de impuestos, por lo que su hipoteca puede costar menos de lo que parece.

Posición de compromiso: Financiación de ambos al mismo tiempo

Existe un compromiso entre estas dos opciones: financiar sus ahorros para la jubilación y hacer pequeñas contribuciones adicionales para pagar su hipoteca. Esta puede ser una opción muy atractiva en las primeras etapas de la hipoteca, donde pequeñas contribuciones pueden reducir los intereses que eventualmente pagará. O, si el mercado es muy volátil o está en espiral descendente, puede tener más sentido pagar una hipoteca en lugar de arriesgarse a perder fondos de inversión.

Dado que las circunstancias individuales varían mucho, no existe una respuesta única sobre si es mejor pagar una hipoteca o ahorrar para la jubilación. En cada caso, debe pasar sus propios números. Sin embargo, en general, no sacrifique las metas de ahorro a largo plazo de su plan de jubilación al concentrarse demasiado en su hipoteca. Al priorizar primero sus objetivos de ahorro para la jubilación, puede decidir si es mejor gastar cualquier ahorro adicional en contribuciones adicionales a su hipoteca u otras inversiones.

De hecho, debe pagar una hipoteca contra las expectativas de otras opciones de ahorro que no sean para la jubilación. Por ejemplo, si la tasa de interés de su hipoteca es mucho más alta de lo que puede esperar ganar, puede ser beneficioso deshacerse de ella (y viceversa si está pagando una tasa de interés relativamente baja). Además, si tiene una tasa de interés inusualmente alta en su hipoteca, tiene sentido pagar la deuda primero, o considerar la refinanciación.