En este momento estás viendo Los elementos básicos para la determinación de impuestos sobre fondos mutuos

Muchos inversores tienen preguntas sobre la mejor forma de calcular sus impuestos sobre fondos mutuos. La forma en que se trata su fondo mutuo a efectos fiscales está estrechamente relacionada con el tipo de inversiones dentro de la cartera del fondo.

En general, la mayoría de las distribuciones que recibe de un fondo mutuo deben declararse como ingresos de inversión en sus impuestos anuales.Sin embargo, el tipo de distribución recibida, la duración de la tenencia de la inversión y el tipo de inversión son factores importantes para determinar cuánto impuesto sobre la renta paga por cada dólar de distribución.

En algunos casos, las distribuciones están sujetas a su tasa de impuesto sobre la renta normal, que es la tasa más alta. En otros casos, puede ser elegible para pagar la tasa impositiva más baja sobre las ganancias de capital. Otras distribuciones pueden estar completamente libres de impuestos.

Conclusiones clave

  • Los fondos mutuos que generan una gran cantidad de ganancias de capital a corto plazo, y se gravan a tasas normales de ingresos (no ganancias de capital), pueden costarle.
  • Para las distribuciones, la diferencia entre los ingresos ordinarios y las ganancias de capital se basa en el tiempo que ese fondo ha tenido una inversión individual dentro de su cartera.
  • Si recibe una distribución de un fondo que surge de la venta de valores que están en el fondo durante solo seis meses, esa distribución se grava a su tasa de impuesto sobre la renta normal.
  • Sin embargo, si el fondo mantuvo la garantía durante varios años, esos fondos están sujetos al impuesto sobre las ganancias de capital.

Ingresos ordinarios frente a ganancias de capital

La diferencia entre los ingresos normales y los ingresos por ganancias de capital puede marcar una gran diferencia en su factura de impuestos. En resumen, solo las ganancias de capital se consideran ingresos de inversión que recibe de inversiones mantenidas durante más de un año.

Este concepto es lo suficientemente simple para invertir en acciones individuales. El mundo de los fondos mutuos, sin embargo, es un poco más complicado.

Los fondos mutuos son sociedades de inversión que invierten las contribuciones colectivas de miles de accionistas en numerosos valores conocidos como carteras. Para las distribuciones, la diferencia entre los ingresos ordinarios y las ganancias de capital no tiene nada que ver con cuánto tiempo ha tenido acciones en un fondo mutuo, sino cuánto tiempo ese fondo ha tenido una inversión individual dentro de su cartera.

Si recibe una distribución de un fondo que surge de la venta de valores que están en el fondo durante solo seis meses, esa distribución se grava a su tasa de impuesto sobre la renta normal. Sin embargo, si el fondo mantuvo la garantía durante varios años, esos fondos están sujetos al impuesto sobre las ganancias de capital.Cuando un fondo mutuo distribuye ganancias de capital a largo plazo, informa las ganancias en el Formulario 1099-DIV, Dividendos y distribuciones, y le emite el formulario antes de la fecha de declaración anual de impuestos.

¿Porque es esto importante?

La diferencia entre su tasa impositiva normal sobre la renta y la tasa impositiva correspondiente a las ganancias de capital a largo plazo puede ser bastante grande. Por eso es importante realizar un seguimiento de los ingresos que están sujetos a la tasa más baja.

Para 2020 y 2021, aquellos en los tramos del impuesto sobre la renta del 10% y el 12% no están obligados a pagar ningún impuesto sobre la renta sobre las ganancias de capital a largo plazo. Las personas en los tramos impositivos del 22%, 24%, 32% y alrededor del 35% (hasta $ 518,400 en 2020 y hasta $ 523,600 para 2021) deben pagar un impuesto del 15% sobre las ganancias de capital. Tanto en 2020 como en 2021, aquellos en el tramo de impuesto sobre la renta más alto del 37% están sujetos al impuesto a las ganancias de capital del 20% (más algunos contribuyentes en el tramo de impuestos del 35%).

Verificación de sus ganancias y pérdidas

Si vende sus acciones en un fondo mutuo, cualquier monto de las ganancias de su inversión original no está sujeto a impuestos, ya que ya pagó impuestos sobre la renta sobre esos dólares cuando los ganó. Por lo tanto, es importante saber cómo calcular el monto de su distribución atribuido a ganancias en lugar de inversiones.

Para saber cuánto de sus ingresos de inversión es una ganancia o pérdida, primero debe saber cuánto pagó por las acciones liquidadas. A esto se le llama la base. Debido a que las acciones de fondos mutuos a menudo se compran en diferentes momentos, en diferentes cantidades y a diferentes precios, a veces es difícil saber cuánto pagó por una acción en particular.

Base de costes y base media

Hay dos formas en que el IRS permite a los contribuyentes determinar la base de sus ingresos por inversiones: una base de costo y una base promedio.

Si conoce el precio que pagó por las acciones que vendió, puede utilizar el método específico de base de costos de reconocimiento de acciones. Sin embargo, si tiene muchas acciones compradas en diferentes momentos, este método puede llevar mucho tiempo. O puede usar el método de base de costo de primero en entrar, primero en salir, en el que usa el precio de la primera acción comprada como base para la primera acción vendida y así sucesivamente.

Si no puede determinar el precio que pagó por acciones en particular, puede optar por usar el método de base subyacente, donde puede usar el costo total de todas sus acciones como base de costo para cada acción vendida.Sin embargo, todas sus acciones de fondos mutuos deben ser iguales para usar este método, lo que significa que no puede usar el método subyacente para calcular sus ganancias si algunas de sus acciones son parte de un plan de reinversión de dividendos (DRIP) y si no otras.

Al igual que los ingresos por la venta de cualquier otra inversión, si ha sido propietario de las acciones de los fondos mutuos durante un año o más, cualquier ganancia o pérdida generada por la venta de esas acciones se carga a las ganancias de capital a largo plazo. De lo contrario, se considera un ingreso normal.

Distribuidores de dividendos

Además de los ingresos generados a través de la venta de activos distribuidos, los fondos mutuos también realizan distribuciones de dividendos cuando los activos subyacentes pagan ganancias o intereses. Los fondos mutuos son inversiones de acceso directo, lo que significa que cualquier ingreso que reciban debe distribuirse a los accionistas. Esto ocurre con mayor frecuencia cuando un fondo tiene acciones o bonos con dividendos, que generalmente pagan una cantidad regular de intereses anualmente, denominada cupón.

Cuando una empresa declara un dividendo, también anuncia la fecha exdividendo y la fecha de registro. La fecha de registro es la fecha en que la empresa revisa su lista de accionistas que recibirán el pago de dividendos. Debido a que existe una demora en el momento en que se negocian las acciones, no se registra ninguna venta de acciones que ocurra menos de tres días antes de la fecha de registro, y el nombre del inversionista de la venta permanece en la lista de accionistas. La fecha del dividendo es la fecha tres días antes de la fecha del registro.

¿Cómo se gravan las distribuciones de dividendos?

Los ingresos por dividendos generalmente se gravan como ingresos ordinarios. Si su fondo mutuo compra y vende acciones de dividendos con frecuencia, es más probable que los dividendos que reciba se graven como ingresos normales. Por ejemplo, suponga que recibe $ 1,000 en pagos de dividendos de su fondo administrado activamente. Si se encuentra en el tramo del impuesto sobre la renta del 24%, paga $ 240 al momento de la declaración de impuestos.

Sin embargo, hay dos excepciones muy importantes: dividendos calificados e intereses libres de impuestos.

Dividendos calificados

Las distribuciones de dividendos recibidas de su fondo mutuo pueden estar sujetas al impuesto sobre las ganancias de capital si el IRS las considera dividendos calificados.Para calificar, el dividendo debe pagarse sobre acciones emitidas por una corporación estadounidense o una corporación extranjera calificada. Además, su fondo mutuo debe mantener las acciones durante más de 60 días dentro del período de 121 días a partir de 60 días antes de la fecha ex-dividendo.

La fecha ex-dividendo es la fecha en que los propietarios de acciones recién compradas dejan de ser elegibles para el pago de dividendos. Si, por ejemplo, la fecha del dividendo es el 12 de abril, los inversores que compren acciones a partir de esta fecha no recibirán el próximo dividendo.

Esto puede resultar confuso, pero básicamente significa que las acciones deben ser propiedad del fondo durante 60 días antes de la fecha ex-dividendo o una combinación de días antes y después, sumando 60 al menos por día. Este complejo requisito tiene como objetivo disuadir a los inversores de comprar fondos con acciones de dividendos justo antes de los pagos y luego venderlos nuevamente, solo para recibir el dividendo. Si su fondo distribuye dividendos calificados, estos dividendos se le informarán en el Formulario 1099-DIV.

Intereses libres de impuestos

La otra forma de minimizar su factura del impuesto sobre la renta es invertir en los llamados fondos mutuos libres de impuestos. Estos fondos invierten en bonos del gobierno y de la ciudad, también conocidos como «munis», que pagan intereses libres de impuestos.Los fondos mutuos del mercado monetario, por ejemplo, invierten principalmente en bonos del gobierno a corto plazo y se consideran en general inversiones estables y seguras.

Sin embargo, aunque los bonos municipales pagan intereses que están exentos del impuesto sobre la renta federal, es posible que no estén exentos de su impuesto sobre la renta estatal o de los impuestos sobre la renta locales. En algunos casos, los intereses pagados por los bonos emitidos por los gobiernos en su estado de residencia pueden ser tres veces libres de impuestos, lo que significa que los bonos están exentos de todos los impuestos sobre la renta.Sin embargo, consulte con su fondo los bonos dentro de su cartera libre de impuestos y la medida en que los impuestos imprevistos son inevitables.

La línea de fondo

Calcular los impuestos que debe sobre los ingresos y distribuciones de fondos mutuos puede ser extremadamente complicado, incluso para el inversionista más experimentado. Publicación 550 del IRS puede ser útil para informarle sobre estos problemas. Pero si solo posee un puñado de acciones y mantiene registros cuidadosos, puede beneficiarse de consultar a un profesional de impuestos para asegurarse de que está informando adecuadamente todos los ingresos de sus inversiones.