¿Qué es el Plan UTMA / UGMA 529? ¿Necesita uno?

¿Qué es el Plan UTMA / UGMA 529?

El plan UTMA / UGMA 529 es una cuenta de plan de ahorro universitario con custodia 529 financiada con dinero de la cuenta de la Ley de Transferencias de Uniformes a Menores (UTMA) o una cuenta de Regalos Uniformados de Regalos (UGMA). Se diferencia del plan tradicional 529 en muchos aspectos importantes.

Comprender los planes UTMA / UGMA 529

Antes de la introducción de los planes de ahorro universitario 529 administrados por el estado, muchos padres invirtieron en la educación de sus hijos y otras metas financieras clave a través de cuentas de custodia UTMA o UGMA. Los dos tipos de cuentas son muy similares, aunque UTMA puede albergar una gama más amplia de inversiones, incluidas propiedades inmobiliarias y bellas artes.

Cuando los estados comenzaron a implementar 529 planes de ahorro para la universidad en las décadas de 1980 y 1990, las cuentas UGMA y UTMA perdieron gran parte de su atractivo para los ahorradores universitarios. Los nuevos planes 529 ofrecían una serie de ventajas fiscales que las UGMA y las UTMA no ofrecían, incluida una exención fiscal estatal para las contribuciones en muchos estados y la ausencia de impuestos federales sobre las ganancias o retiros mientras el dinero del plan se utilizaba para gastos educativos elegibles. Las UGMA y las UTMA todavía existen, pero es probable que las personas que las usan hoy en día tengan metas en mente en lugar de pagar la universidad.

Para las familias con hijos que van a la universidad y dinero en una UGMA o UTMA existente, ese dinero se puede transferir a una cuenta de custodia UTMA / UGMA 529. ¿Pero es una buena idea?

Ventajas y desventajas de los planes UTMA / UGMA 529

Si está considerando cambiar de UTMA o UGMA a una de estas cuentas especiales del plan 529, estos son algunos de los pros y los contras que debe considerar.

Ventaja: podría obtener un descanso en la asistencia financiera

En las fórmulas típicas de asistencia financiera, es más probable que el dinero mantenido a nombre de un niño, como con UTMA o UGMA, disminuya su elegibilidad para la asistencia que el dinero mantenido a nombre de un padre, como en las cuentas 529. Y aunque la custodia 529 está técnicamente relacionada con el niño, se considera un activo de los padres para fines de asistencia financiera.

Específicamente, cuando la Solicitud de Ayuda Federal Gratuita para Estudiantes (FAFSA) determina la contribución esperada de la familia a la universidad, cuenta el 20% de los activos del estudiante pero no más del 5.64% de los activos de los padres. Entonces, si espera calificar para la ayuda, puede ser ventajoso transferir el dinero al 529.

Con: perderás algo de flexibilidad

El dinero en UTMA o UGMA puede usarse para cualquier propósito siempre que sea en el mejor interés del niño cuyo nombre está en la cuenta. Entonces, si un niño necesita ortodoncia, por ejemplo, ese dinero está disponible.

Sin embargo, en el plan 529, los impuestos y las multas se aplican al dinero que no se utiliza para los costos de educación elegibles, incluida la matrícula, el alojamiento y la comida, y las tarifas necesarias. La Ley SECURE, aprobada en 2019, amplió la ley para permitir retiros libres de impuestos de hasta $ 10,000, de por vida, para pagar préstamos estudiantiles calificados.

Además, a diferencia del dinero en un plan 529 tradicional, el dinero en el plan UTMA / UGMA 529 solo se puede usar para los costos educativos calificados de ese niño en particular y no se puede transferir a un hermano u otro miembro de la familia.

Ventaja: mantienes algo de control

El dinero en las cuentas UTMA y UGMA pertenece al niño. Un padre u otro adulto actúa como tutor y, como se mencionó, puede usar ese dinero en beneficio del niño. Sin embargo, cuando el niño llega a una determinada edad, normalmente entre los 18 y los 25, el dinero se le relaciona como lo desee. Eso podría significar pagar la universidad, hacer el pago por adelantado de la primera casa o gastarlo en un viaje a Hawái. Es totalmente la llamada del niño.

Con un plan 529, por el contrario, el dinero debe utilizarse para gastos de educación. De lo contrario, está sujeto a impuestos y multas. De esa manera, abrir el plan UTMA / UGMA 529 brinda al menos la seguridad de que el dinero servirá para un buen propósito.

Con: se enfrentará a una factura de impuestos

Para transferir su dinero de UTMA o UGMA en el plan 529, deberá liquidar esos activos. Esto significa que su hijo incurrirá en impuestos sobre la renta sobre cualquier apreciación o ganancia libre de impuestos en la cuenta. Si la cuenta se invirtió en fondos mutuos, por ejemplo, es probable que usted o su hijo pagaran impuestos sobre las distribuciones de dividendos y ganancias de capital a su cuenta cada año, por lo que es posible que no se le deba tanto. Sin embargo, si su cuenta se invirtió en bienes raíces o en algún otro activo que valorara la renta imponible cada año, pero no se agotó, podría tener una factura considerable.

Dicho esto, una vez que el dinero esté en el plan 529, comenzará a obtener algunos beneficios fiscales. Ninguna retribución o ingresos se mantendrán sujetos a impuestos siempre que el dinero se utilice en última instancia para gastos de educación que califiquen. Entonces, si está pensando en hacer un cambio, hacerlo más temprano que tarde puede ayudarlo a aprovechar al máximo los ahorros fiscales.

La línea de base

Hay algunas ventajas de transferir dinero desde una cuenta UTMA o UGMA en el plan UGMA / UTMA 529, especialmente en términos de asistencia financiera. Sin embargo, limitará su flexibilidad en cuanto a cuánto dinero puede gastar en él y también puede tener algunas implicaciones fiscales negativas.

Debido a que gran parte de la ley sobre UTMA, UGMA y planes 529 es específica del estado, es una buena idea consultar con su estado, o con un asesor financiero experimentado, si permite tales transferencias y, de ser así, cuáles son sus necesidades. reglas particulares.