¿Qué es una fecha de reinicio?
Una fecha de reajuste es un momento en el que la tasa de interés fija inicial en una hipoteca de tasa ajustable (ARM) cambia a una tasa ajustable. Esta fecha suele ser de uno a cinco años a partir de la fecha de inicio de la hipoteca. Después de la fecha de reajuste inicial, la tasa de interés cambia y fluctúa de acuerdo con los términos establecidos en el contrato de crédito del prestatario.
Conclusiones clave
- Para las hipotecas de tasa ajustable, la fecha de reajuste es el primer día que comienza a seguir la hipoteca de tasa de mercado ajustable (flotante).
- En la fecha de reinicio, la tasa se establece por índice predeterminado, más el margen. Las hipotecas de tasa ajustable generalmente están indexadas a LIBOR o la tasa de Hacienda de los EE. UU.
- Las estructuras de amortización de las hipotecas de tasa ajustable suelen ser las mismas que las de los préstamos de tasa fija; el único cambio es la tasa de interés.
Cómo restablecer la fecha Trabajos
En algunos préstamos ARM, la fecha de restablecimiento puede referirse a varias fechas de la duración del préstamo cuando se restablece la tasa de interés del prestatario. Los préstamos que se restablecen en un cronograma específico, generalmente una vez al año, y en la porción de tasa variable del préstamo, pueden tener varias fechas de restablecimiento.
Las hipotecas de tasa fija ajustable generalmente demoran 3, 5 o 7 años antes de ingresar a un período de tasa flotante en la fecha de reajuste.
Una característica importante de las hipotecas de tasa ajustable es la fecha de reajuste. Las hipotecas de tasa ajustable ofrecen a los prestatarios algunos de los beneficios de un producto de tasa fija y tasa variable. La fecha de reinicio proporciona un punto definido en el tiempo en el que el inversor puede esperar que sus tasas comiencen a cambiar con el entorno del mercado. También puede referirse a un período de tiempo específico cuando el préstamo se restablece por la duración de la tasa variable.
Los ARM son un tipo común de producto hipotecario que ofrecen los prestamistas tradicionales. Pueden ser una alternativa a los préstamos hipotecarios tradicionales normales que requieren tasas fijas durante la duración del préstamo. Los inversionistas generalmente eligen préstamos ARM porque creen que las tasas caerán en el futuro.
Tipos de fechas de reinicio
Las hipotecas de tasa ajustable se estructuran con interés de tasa fija en los primeros años del préstamo seguido de un período de tasa variable. En la porción de préstamos con tasa fija, los prestatarios pagan una tasa fija con un programa de amortización estándar. Los pagos están estandarizados para incluir el interés principal y el interés fijo.
Tasas de cambio
Una vez que un inversionista llega a la fecha de reinicio, el resto del préstamo se basa en una tasa variable. En la porción de tasa variable del préstamo, la tasa de interés de un préstamo se cobrará sobre la base de una tasa totalmente indexada en lugar de una tasa fija.
En la primera aprobación del préstamo ARM, el asegurador determinará el margen ARM cobrado al prestatario en función de su perfil crediticio y los términos del préstamo. El margen ARM se agrega a una tasa indexada después de la fecha de reajuste para determinar el interés del préstamo de tasa variable del prestatario.
En préstamos de tasa variable, el asegurador también determinará una tasa de indexación. La tasa de indexación suele ser la tasa principal del banco, sin embargo, se puede comparar con la tasa de oferta interbancaria de Londres (LIBOR) o la tasa del Tesoro de EE. UU. En la porción de tasa variable del préstamo, el interés del préstamo es igual a la tasa indexada más su margen ARM.
La parte de la tasa variable de un préstamo ARM variará según la estructura del préstamo. Algunos préstamos están estructurados para restablecer la tasa variable una vez al año, mientras que otros tienen una tasa variable abierta que cambia con el mercado en cualquier momento. Los prestamistas cuentan con tecnología sofisticada que les permite crear programas de amortización para préstamos ARM que incluyen pagos de tasa fija y variable. El calendario de amortización del préstamo se ajustará al préstamo con tasa variable y los pagos a plazos mensuales se calcularán en consecuencia.
Productos de préstamos ARM
El préstamo ARM 5/1 tendrá una fecha de reajuste a partir de cinco años después del préstamo inicial. Este préstamo pagaría intereses a una tasa fija durante cinco años y luego se restablecería a una tasa variable, con fechas de reasentamiento posteriores programadas cada año.
Un préstamo ARM 2/28 tendría una fecha de reajuste variable dos años después de los préstamos iniciales. Este préstamo comenzaría a pagar intereses de tasa variable en la fecha de reajuste de dos años y los cambios en las tasas variables ocurrirían en cualquier momento durante los 28 años restantes en función de los cambios en la tasa de indexación subyacente.
