En este momento estás viendo Vocaciones de corredor de bolsa versus asesor financiero: ¿Cuál es la diferencia?

Corredores de bolsa frente a asesores financieros: descripción general

Solo ciertos profesionales con licencia pueden realizar transacciones de valores a los clientes u ofrecer asesoramiento de inversión pagado según la ley de valores de EE. UU. Los corredores de bolsa y los asesores financieros son dos de esos profesionales, aunque tienden a atender a diferentes tipos de clientes y se centran en diferentes resultados.

No es imposible que un profesional sea a la vez corredor de bolsa y asesor financiero, o que un profesional fluctúe entre una designación y otra. El sello distintivo tanto de los corredores de bolsa como de los asesores es la licencia Tier 7, que permite a un profesional de inversiones ofrecer a sus clientes una línea completa de valores generales. Todo lo demás depende del tipo de relaciones que se establezcan con sus clientes.

Conclusiones clave

  • Los corredores de bolsa y los asesores financieros son profesionales financieros que ayudan a los clientes a alcanzar sus objetivos de inversión.
  • El deber principal de los corredores de bolsa es ejecutar operaciones, para lograr la mejor ejecución, en nombre de los clientes.
  • Los asesores financieros brindan asesoramiento financiero general y específico por una tarifa y pueden administrar los activos de los clientes y la creación de carteras.

Corredores de bolsa

Un corredor de bolsa es un profesional financiero que realiza operaciones en nombre de un cliente, minorista o institucional. Un corredor de bolsa debe trabajar en el mejor interés del cliente para lograr la mejor ejecución. Los corredores tienen licencia y deben cumplir con la acreditación ética y de contenido.

Los corredores en línea son plataformas basadas en Internet que permiten a los clientes comprar y vender valores por su cuenta. Los corredores de bolsa no brindan asesoramiento sobre gestión de inversiones o gestión de carteras como parte de su descripción básica. Los corredores de bolsa a menudo ganan comisiones sobre una base comercial, que pueden limitarse a una tasa fija.

Asesores financieros

Los asesores financieros tienen que ver con brindar asesoramiento financiero y administrar el dinero en nombre de un cliente. Esto podría ser a través de la gestión de la cartera o mediante la selección de fondos mutuos o ETF que serán administrados por otros. Los asesores financieros generalmente usaban una estructura basada en honorarios, por ejemplo, como un porcentaje de los activos bajo administración (AUM), que se cobra anualmente. Las últimas encarnaciones de asesores financieros se denominan asesores robóticos y crean carteras de inversión en nombre de los clientes que utilizan algoritmos.

Diferencias principales

Una diferencia legal fundamental entre un corredor de bolsa y un asesor totalmente registrado es confiar en la palabra «confiado». Es un profesional seguro que administra dinero para otra persona, conocida como el «beneficiario». La ley estadounidense impone a cualquier fideicomiso la obligación positiva de anteponer los intereses de sus beneficiarios.

Según la Ley de Asesores de Inversiones de 1940, todos los asesores de inversiones registrados (que incluyen a muchos asesores financieros) tienen una obligación fiduciaria para con sus clientes. Este no es el caso de los corredores de bolsa. En cambio, el corredor de bolsa poco confiable debe seguir el estándar de “idoneidad”, que no necesita anteponer los intereses del cliente; los corredores de bolsa solo necesitan brindar un asesoramiento adecuado a la luz de los recursos del cliente.

Hay una excepción a tener en cuenta: los corredores de bolsa tienen deberes fiduciarios sobre sus corredores de bolsa. Los asesores de inversiones registrados no tienen un corredor de bolsa. Es importante señalar que algunos asesores financieros no son asesores de inversiones registrados; son representantes registrados que trabajan para un corredor de bolsa. Estos asesores financieros están sujetos al mismo estándar de idoneidad que los corredores de bolsa, y la única diferencia entre los dos pueden ser sus licencias de valores.

La otra gran diferencia es el tipo de servicio que se brinda a los clientes. Los asesores financieros generalmente se presentan como expertos en dinero de servicio completo, lo que significa ofrecer asesoramiento fiscal, asistencia hipotecaria, presupuestos de construcción e incluso vender seguros. Pueden ganar dinero a través de tarifas, comisiones o ambos. Por el contrario, los corredores de bolsa son mucho más negociables. Todavía tienen clientes y pueden construir relaciones a largo plazo, pero el énfasis está en los productos de valores y no en otros aspectos de la vida financiera.

Consideraciones Especiales

¿Qué tipo de educación y experiencia se necesitan?

Casi cualquier persona puede ser corredor de bolsa o asesor financiero. Es útil tener una licenciatura, tal vez en finanzas, economía o un campo relacionado de algún tipo. La experiencia previa trabajando con inversiones o en ventas también es una gran ventaja, aunque no un requisito previo.

El único requisito real para cualquiera de las profesiones es aprobar los exámenes de licencias de valores administrados por la Autoridad Reguladora de la Industria Financiera (FINRA). Hay una trampa; FINRA requiere que tenga una entidad patrocinadora antes de poder presentarse a la mayoría de sus exámenes. Esto significa que un posible asesor o corredor debe encontrar una empresa que lo patrocine.

Las licencias conjuntas de valores incluyen lo siguiente:

  • Serie 6, que brinda la posibilidad de negociar con fondos mutuos.
  • Serie 22, que da la posibilidad de afrontar programas de participación directa
  • Nivel 7, el más común y que abarca una amplia gama de valores
  • Serie 65, que la mayoría de los estados exigen para quienes deseen actuar como asesores de inversiones
  • Serie 63, que requiere varios estados para el estatus de representante oficial registrado
  • Nivel 66, que incluye los exámenes 63 y 65 sin repetir el contenido del Nivel 7

Los exámenes FINRA no son gratuitos. La mayoría de ellos cuestan entre $ 100 y $ 305 por intento, pero no son demasiado difíciles de dejar pasar. FINRA crea sus propios materiales de estudio y la mayoría de las personas solo necesitan estudiar durante unos meses para aprobar el Nivel 7, que muchos consideran el examen más difícil.

También es esencial que los asesores e intermediarios desarrollen una comunicación eficaz y habilidades interpersonales. El éxito y el fracaso dependen de la capacidad de comercializar, encontrar clientes y luego explicar asuntos financieros complejos de una manera digestiva.

¿Cómo está el equilibrio entre el trabajo y la vida personal?

En resumen, los agentes de bolsa y los asesores financieros tienen horarios muy flexibles y un excelente equilibrio entre la vida laboral y personal. Muchos de ellos trabajan de forma independiente y elaboran sus propios horarios. Incluso aquellos que trabajan para empresas y tienen horario de oficina pueden abrirse camino hacia una relativa seguridad en sí mismos.

Sin embargo, tenga cuidado con la actitud de “césped siempre más verde”. Los primeros años a menudo se llenan como un corredor o asesor mal pagado y largas horas hasta que se establece un libro de negocios. No muchos en el campo sobreviven a este período inicial, y la gente suele venir los fines de semana o trabajar hasta altas horas de la noche para cumplir con los horarios de los clientes.

Otras Consideraciones

Perspectiva para la industria

Si bien se espera que la industria financiera crezca en la próxima década, la naturaleza de las profesiones de asesoría de inversiones está cambiando. El mercado se está alejando de los servicios de asesoría clásicos basados ​​en tarifas y avanzando hacia opciones remotas, incluso automatizadas y más baratas. Los asesores y corredores en línea también facilitan la obtención de asesoramiento sobre inversiones. Más opciones son buenas para los consumidores, pero ejercen presión sobre los corredores y asesores.

Los corredores de bolsa y los asesores financieros exitosos del siglo XXI deben tener planes para hacer frente a las cambiantes dinámicas de servicio, ya sea adoptando nuevas plataformas o creando una clara diferenciación de servicios de valor agregado.

Conviértase en un corredor de bolsa en lugar de ser un asesor financiero

Existe una gran intersección entre estas dos profesiones. Es probable que un corredor de bolsa exitoso sea un asesor financiero exitoso y viceversa, incluso si la base de clientes objetivo es ligeramente diferente.

Aquellos a quienes les gustan las estrategias integrales de panorama general, es más probable que les guste construir planes financieros de servicio completo más que vender valores. Por el contrario, el corredor de bolsa es más adecuado para aquellos que prefieren centrarse en productos comercializables.

Ambos trabajos tienen una gran demanda y requieren muchas habilidades sólidas de autocomercialización, promoción y comunicación. Es probable que la mejor decisión se tome sobre la base de la comodidad, con un empleador en lugar del título específico del trabajo.